Der dritte Gala-Dinner der „Bank Awards 2026“ fand Mitte März in Zürich statt. Im Rahmen der ASV/ASWM Custody Bank Awards 2026 wurden verschiedene Preise an Banken verliehen, die unabhängigen Vermögensverwaltern in unterschiedlichen Servicekategorien die besten Leistungen erbracht haben (siehe Infokasten). Nicole Curti, seit 2022 Präsidentin der Alliance of Swiss Wealth Managers (ASV/ASWM), geht auf die Ziele dieser Veranstaltung ein und erläutert, warum sie keinen groß angelegten Konsolidierungsprozess unter den unabhängigen Vermögensverwaltern erwartet. Interview.
Können Sie in groben Zügen die Ziele der Schweizer Vereinigung unabhängiger Vermögensverwalter (ASV/ASWM) zusammenfassen, die die Veranstaltung „Bank Awards 2026“ organisiert hat, die letzte Woche in Zürich stattgefunden hat?
Der Verein der unabhängigen Vermögensverwalter in der Schweiz entstand, als sich 5 oder 6 unabhängige Vermögensverwalter mit Sitz in der Deutschschweiz im Jahr 2016 zusammenschlossen, um frei über ihre gemeinsamen Problemstellungen zu diskutieren und so von der Erfahrung der einen oder anderen zu profitieren. Dieser Wille zu konstruktivem Austausch unter Mitgliedern, aber auch mit unseren wichtigsten Partnern – den Banken – brachte uns dazu, diese ehrgeizige Veranstaltung ins Leben zu rufen: die Bank Awards, die unter einem Dach die wichtigsten Akteure des Wealth Management in der Schweiz versammelt. Die Veranstaltung am 17. März war unsere 3. Ausgabe.
„Gemeinsam verwalten unsere Mitglieder rund 150 Milliarden Vermögen sowie etwa 1900 Mitarbeitende.“
Was sind die Hauptaktivitäten der ASV/ASWM?
Unser Ziel besteht darin, unter Gleichgesinnten auszutauschen und unseren Beruf zu fördern. Wir stehen zwar alle in Konkurrenz zueinander, aber es gibt viele Themen, bei denen wir zusammenarbeiten und voneinander lernen können. Es ist möglich, sich gegenseitig zu helfen, Ideen oder Ratschläge in verschiedenen Bereichen auszutauschen; Investitionen, Regulierung, Rentabilität usw. Diese Philosophie hat es uns heute ermöglicht, 41 Mitglieder zu versammeln.
Wie ist das Profil Ihrer Mitglieder, wie verteilen sie sich in der Schweiz?
Es ist uns gelungen, Unternehmen aus der ganzen Schweiz mit ihrer jeweiligen Kultur zu integrieren, aber dennoch ein gemeinsames Interesse zu vertreten. Gemeinsam vertreten unsere Mitglieder rund 150 Milliarden Vermögen unter Verwaltung sowie ca. 1900 Mitarbeitende. Das ist so bedeutend, dass die größten Banken der Schweiz sich an unserer Veranstaltung beteiligen möchten! Wir streben jedoch kein Wachstum um jeden Preis an: Erstens gibt es nicht viele unabhängige Vermögensverwalter mit mehr als einer Milliarde unter Verwaltung, und zweitens wollen wir diesen Clubgeist bewahren, bei dem sich die Mitglieder kennen, vertrauensvoll austauschen und jedes Jahr zwei bis drei neue Mitglieder aufnehmen.
Halten Sie auch regelmäßigen Kontakt mit den Regulierungsbehörden?
Ja, wir pflegen regelmäßigen Kontakt mit der FINMA. Bei unserem letzten Treffen wollten ihre Vertreter beispielsweise unsere Meinung zu den ersten Audits im Anschluss an die Einführung der LSFin und der LEFin einholen. Es handelt sich um einen Austausch zwischen Regulierung und Praktikern und nicht um Lobbying; wir haben kein festes Programm bei diesen Treffen. Wir vertreten die unabhängigen Vermögensverwalter, die am strengsten strukturiert und größten sind, und können der FINMA eine konsolidierte Rückmeldung zur neuen Gesetzgebung und ihrer praktischen Umsetzung geben.
„Ich glaube nicht an eine groß angelegte Konsolidierung, denn vor allem üben wir einen Beruf aus, der auf zwischenmenschlichen Beziehungen basiert, bei dem Skaleneffekte nicht möglich sind.“
Hat die technologische Entwicklung einen wesentlichen Einfluss auf Ihre Tätigkeit, insbesondere in Bezug auf Verwahrbankenaspekte oder Abwicklungsprozesse von Wertpapieren?
Was uns betrifft, ist die technologische Fließfähigkeit, insbesondere der Datenaustausch mit den unterschiedlichen Banken, absolut entscheidend. Eine der sechs Kategorien der am letzten Dienstag vergebenen Auszeichnungen befasst sich übrigens mit Technologie. Unsere Mitglieder haben so die besten Banken in diesem Bereich ausgezeichnet.
In Bezug auf die Struktur Ihrer Mitglieder beobachten Sie eine Tendenz zu einer stärkeren Konzentration? Gehört eine Konsolidierung der Branche dazu?
Meine Beobachtung ist, dass wir uns nicht in Richtung einer Konsolidierung bewegen. Es gibt zwar Gesellschaften, die verschwinden, andere, die ihre Lizenz nicht erneuert haben, Vermögensverwalter, die in den Ruhestand gehen, zu kleine Gesellschaften, die sich anderen Strukturen angeschlossen haben. Und tatsächlich kommt es gelegentlich zu Fusionen/Übernahmen. Aber das führt nicht zu einer marktdurchgreifenden Bewegung. Heute gibt es ungefähr 1600 Gesellschaften, die von der FINMA eine Zulassung als Vermögensverwalter erhalten haben, sowie solche, die die Lizenz als Vermögensverwalter für kollektives Vermögen besitzen.
Mais ce que l’on note, c’est que la Finma autorise chaque année un nombre important de nouvelles sociétés, entre 60 à 70, et ce malgré une réglementation plus contraignante. Nous sommes donc sur un marché dynamique, en croissance.
Ich glaube nicht an eine Konsolidierung in großem Umfang, denn vor allem betreiben wir einen Beruf der zwischenmenschlichen Beziehungen, bei dem Skaleneffekte nicht möglich sind.
„Le fait de pouvoir annoncer la participation des Messieurs Sergio Ermotti, Stefan Bollinger et Sven Holstenson a certainement contribué à ce succès.“
Glauben Sie also eher an den Erhalt einer großen Vielfalt von Akteuren, die miteinander interagieren, statt an einer großen Konsolidierungsbewegung?
Meine Intuition ist, dass wir weiterhin zu einem Modell gehen werden, in dem Banken eine äußerst wichtige Rolle beim sicheren Verwahren von Wertpapieren und der Kreditvergabe spielen, Vermögensverwalter sich auf die Produkte des Vermögensmanagements konzentrieren und unabhängige Verwalter die persönliche Beziehung zu ihren Kunden pflegen.
Letztendlich geht es darum, das Beste für den Kunden zu tun.
Haben Sie festgestellt, dass die Anzahl der Bankbeziehungen für Vermögensverwalter sinkt?
Um die Bank Awards zu erstellen, bitten wir alle Mitglieder, einen langen Fragebogen auszufüllen, in dem angegeben wird, mit welchen Banken sie arbeiten, wie hoch das in jeder Bank hinterlegte Vermögen ist und natürlich die Beziehungen zu diesen Banken nach einer Reihe von Kriterien zu bewerten. Wir haben festgestellt, dass die Mitglieder der Allianz heute mit mehr Verwahrbanken zusammenarbeiten als vor sechs Jahren. Das zeigt, dass Kunden, insbesondere die Wohlhabenderen, Multi-Banking bevorzugen und dass die Vermögensverwalter sich an die Bedürfnisse ihrer Kunden anpassen.
Was sind die Schlüsselqualitäten dieser Verwahrbanken?
Wir haben die 27 berechtigten Banken (die die meisten Arbeitsbeziehungen mit unseren Mitgliedern pflegen) anhand umfassender Kriterien bewertet. Zum Beispiel in Bezug auf Technologie: Aus den Rückmeldungen der Fragebögen geht hervor, dass diejenigen Banken, die am stärksten in die technologische Infrastruktur investiert haben, von den unabhängigen Vermögensverwaltern belohnt wurden. Operative Exzellenz ist ein weiterer sehr wichtiger Punkt, da sie uns viel Zeit spart. Eine weitere zentrale Qualität ist das Team. Die Kontinuität des Relationship Managers ist entscheidend, um eine effektive Zusammenarbeit aufrechtzuerhalten.
Was waren allgemein die Erwartungen der Teilnehmer an der Veranstaltung am Dienstag? Hat sich etwas im Vergleich zu den Vorjahren geändert?
Nach meinem Kenntnisstand ist die Bank Awards-Veranstaltung der ASWM die einzige in der Schweiz, die so viele C-Level-Führungskräfte vereint – sowohl seitens der rund dreißig vertretenen Banken als auch seitens der größten unabhängigen Vermögensverwalter. Wir haben auch weitere wichtige Akteure dieses Ökosystems eingeladen, wie Wirtschaftsprüfer, Journalisten, Berufsverbände, aber absichtlich keine Asset Manager oder Produktanbieter eingeladen, um eine nicht kommerzielle Atmosphäre der Veranstaltung zu bewahren. Insgesamt haben sich am Dienstag 200 Personen versammelt. Dass wir die Teilnahme von Herrn Sergio Ermotti, Herrn Stefan Bollinger und Herrn Sven Holstenson bekannt geben konnten, hat sicherlich zu diesem Erfolg beigetragen. Diese Veranstaltung, die so viele Personen zusammenbringt – Konkurrenten, die bereit sind, miteinander zu arbeiten – entspricht der Philosophie der Allianz, nämlich den Service für die Kunden voranzutreiben.
